定义

私募公司债发行条件是指许多国家通过私募发行公司债券的具体条件。私募公司债是指中小型企业以非公开方式发行和转让，约定在一定期限后还本付息的一种公司债券，与公开发行的公司债相比，私募债最大的特点是非公开发行。各地区私募公司债的发行条件各有差异，例如在日本，私募公司债的发行资格为： 发债企业[A1] 或担保人应取得A级以上评级; 发债企业或担保人发行或担保的固定利息债券，在国外市场近2年内已发行两次以上; 近3年在债券市场已发行过债券的企业; 已发行过公募公司债的企业亦可再发行私募公司债。

私募公司债发行条件

1.办理中小企业私募债务的企业应当符合国家有关政策对中小企业定义的标准。

2.办理中小企业私募债务必须有企业纳税规范。

3.申请中小企业私募债的主要业务不得包括房地产和金融业务。

4.办理中小企业私募债务的目标企业年营业收入达到一定规模，以企业年营业收入不低于发债额度为宜。

5.处理中小企业私募债务的目标企业可以获得大型国有企业或国有担保公司的担保。

6.申请中小企业私募债券的信用等级在AA级以上的企业，优先考虑。

私募公司债发行流程

第一步：公司决议

提出发行私募债券的申请，应由发行人董事会制订方案，并由股东大会决定以下事项：

1.发行债券的名称;

2.本期发行总额、票面金额、发行价格、期限、利率确定方式、还本付息的期限和方式;

3.承销机构及安排;

4.募集资金的用途及私募债券存续期间变更资金用途程序;

5.决议的有效期;

6.对董事会的授权事项;

第二步：尽职调查

1.发行私募债券，应当由证券公司承销。证券商履行其承销责任，结合发行人的实际情况开展相关尽职调查工作；

2.承销商应当按照交易所的有关规定编制私募债券发行材料并报送交易所进行备案

第三步：备案发行

1.交易所对备案材料进行完备性核对。申报材料齐全的，交易所在收到该材料后10个工作日内出具《接受备案通知书》

2.获得《接受备案通知书》后，发行人应在6个月内完成发行。超过期限的，应当重新备案。

3.两个或两个以上的发行人可以采取集合方式发行。

4.合格投资者须签署认购协议，认购私人债券。发行人将于私募债券发行后，向中国证券登记结算有限公司登记。

第四步：转让服务

1. 通过现货和交易所认可的其他方式转让私人债券(证监会批准)。符合条件的投资者可以通过交易所综合协议交易平台或证券公司转让私募债券。
2. 交易所按申报时间顺序确认私募债券转让，对导致私募债券投资者超过200人的转让不予确认。

3.中国证券登记结算有限责任公司根据交易所数据进行清算交收。