但斌、陈宇又起争论！东方港湾高度关注AI，重仓股已大涨！

近日，A股市场继续在震荡中运行，光模块、AI算力、AI芯片、机器人等与人工智能相关的板块无疑是今年最强主线，不少基金经理积极抢筹，同时，面对AI相关话题也展开了激烈的讨论，大家各执一词。

4月初时，网红私募大佬神农投资陈宇和东方港湾但斌曾在社交媒体对AI行情展开了激烈交锋，引来不少人围观。陈宇认为，这次的AI行情，是继2000年互联网大梦后的又一次时代的浪潮，时隔二十年又将催生诸多百倍股、千倍股。但斌则表示，“这一波概念炒作，一旦被套，不知猴年马月解套！”

继这件事后，6月21日，但斌和陈宇两位私募大V因对AI看法不一再次引发争论。

但斌发微博怼陈宇：看好AI仓位却不重，还是太“保守”

事情的起因是，一位署名“蓝海遨游”的网友点评并@陈营长极品投资之前发表的一篇文章：让我们一起登高望远，我与但斌先生的三次重要分歧。该网友点评了但斌和陈宇今年以来的业绩，并表示“营长低调点”。

6月21日凌晨，但斌转发陈宇该条微博称：“老兄这么看好AI，仓位不重啊，和我想像的置顶第一条‘愿意为市梦率而窒息’不一样啊，看起来还是‘保守’。”

随后，陈宇发文回怼，“别拿跌到5毛的小基金和我创新高的主基金比。小任看我微博押AI，该来请我喝茅台”，并表示“反指们开始骚动了。”

但斌也再次回复，“怎么可能是看你微博押AI，老兄也太自我了吧。我们坚决看好AI，我们是内外开花，我投美股AI，其它基金经理买的是A股。”

随后，这场争议在陈宇又一篇发文中落下帷幕，他表示，“虽然我不太明白，但总为什么自己不投A股。总之，一度非常看空国内AI的重量级投资人，已经坚决看多AI，并且，旗下已有其它基金经理买入国内AI。这是好事情。”

但斌VS陈宇，谁更胜一筹？

事实上，对于私募基金经理来说，无论看好与否，真实实力才是最好的证明。根据私募排排网统计，截至6月21日，但斌近半年来收益为12.91%，陈宇近半年来收益为5.81%，很显然，但斌略胜陈宇。

但斌是近年来国内资本市场较为成功的私募大佬之一，也是价值投资忠实的拥趸者之一。去年因为多次踏空，旗下产品净值出现较大回撤，其也遭受了市场较大的质疑，而今年以来，其旗下产业净值出现了反转，或许是除了重仓特斯拉之外，也布局了不少人工智能。

从其微博的动态来看，但斌对于人工智能的关注度较高。6月21日，但斌转发了一篇文章《ChatGPT对机器人学来说意味着什么？》。在此之前，但斌还转发了一条文章，其中观点称“生成式AI将成1.3万亿美元市场”。

而陈宇业内首创“极品投资”理念和投资体系，核心理念是“追随时代王者”，投资体系包括：极品选股+五维择时，其有业绩展示的四只产品近半年来均取得了正收益。

极品选股：聚焦“科技、医药和消费”三大黄金赛道，进一步细分为“智电车、新能源、半导体、AI元宇宙、生物创新药和成瘾消费”六大风口，根据四大选股标准“所处细分赛道规模千亿以上、10年10倍以上的增长空间、卓越的管理团队和公司治理、产品或服务无人替代”，13人研究团队长期跟踪、极致挖掘，力争找到下一个“茅台”、“恒瑞”、“腾讯”。

五维择时：通过对“政策、经济、资金、估值、形态”五大维度打分，评估未来市场的风险收益变化，以支持投资仓位的决策。

东方港湾重仓AI翻倍股，还调研多家人工智能龙头

虽然但斌指出，自己投的是美股AI，但是从但斌掌舵的东方港湾重仓股来看，今年一季度新进了人工智能概念股华工科技，持仓市值达2.14亿元，该股是AI算力CPO“四剑客”之一，截至6月26日，该股虽然近日股价有所回撤，但是今年以来涨幅仍达到了115.63%。

另从调研信息来看，根据Choice数据显示，今年以来东方港湾也调研了不少人工智能概念股，包括云从科技、格灵深瞳、汤姆猫、华工科技、科大讯飞、天孚通信等，可见东方港湾对于人工智能板块的关注度并不低。

其中， 4月18日，东方港湾核心基金经理张留信参与了一季度已经持有的华工科技调研，华工科技一季报数据显示，公司今年一季度归属于上市公司股东的净利润为3.08亿元，比上年同期增长36.34%。

AI行情分化，仍有产业链个股在狂欢

作为今年最强的投资主线，市场对于AI的争议不断，私募大V但斌和陈宇的争论也只是众多市场声音之一。

广发证券研报也指出，随着算力密度持续提升，光模块板块受益。AI带来算力密度大幅提升，导致算力集群内芯片与芯片之间高速互联需求提升，引发800G光模块周期提前到来并在短期内实现需求显著提升，下半年AI算力板块仍然存在超预期可能。

从目前AI板块的表现来看，个股走势出现了分化，有些AI概念股仍继续狂欢，有些则出现了回调，虽然如此，科大讯飞、浪潮信息、寒武纪、拓维信息、剑桥科技等各细分领域龙头股均已走出翻倍行情。

笔者根据相关上市公司的资讯、研报和互动易问答等多方资料，综合整理出了受益于人工智能大发展的AI核心技术供应商概念股。

风险揭示：投资有风险，本资料涉及基金的过往业绩不预示其未来表现，基金管理人管理的其他基金的业绩并不构成基金业绩表现的保证，我司未以明示、暗示或其他任何方式承诺或预测产品未来收益。投资者应谨慎注意各项风险，认真阅读基金合同、基金产品资料概要等销售文件，充分认识产品的风险收益特征，并根据自身情况做出投资决策，对投资决策自负盈亏。